4月18日，臺(tái)積電公布2024年第一季度財(cái)務(wù)報(bào)告，總營(yíng)收為5926.4億新臺(tái)幣(約合人民幣1324.1億元)，環(huán)比下降5.3%，同比增長(zhǎng)16.5%，凈利潤(rùn)為2259.9億新臺(tái)幣(約合人民幣504.9億元)，環(huán)比下降5.5%，同比增長(zhǎng)8.9%。

　　AI激發(fā)2nm制程及先進(jìn)封裝需求

　　臺(tái)積電表示，受到智能手機(jī)周期性波動(dòng)的影響，第一季度營(yíng)收環(huán)比小幅下滑，不過(guò)下降程度被HPC(高性能計(jì)算)抵消了部分。從業(yè)務(wù)營(yíng)收構(gòu)成來(lái)看，臺(tái)積電HPC業(yè)務(wù)營(yíng)收占比達(dá)46%，環(huán)比增長(zhǎng)率為3%，而智能手機(jī)業(yè)務(wù)占比為38%。

臺(tái)積電2024年第一季度各平臺(tái)營(yíng)業(yè)額占比及環(huán)比增長(zhǎng)率(圖片來(lái)源：臺(tái)積電)

　　“在未來(lái)幾年中，幾種AI處理器將成為我們HPC業(yè)務(wù)增長(zhǎng)的最強(qiáng)推動(dòng)力，并成為增量收入的最大貢獻(xiàn)者。”臺(tái)積電總裁魏哲家表示。

　　臺(tái)積電預(yù)測(cè)，2024年AI服務(wù)器的收入貢獻(xiàn)將增加一倍以上，占2024年總收入的10%，并于2028年持續(xù)增長(zhǎng)至20%以上。臺(tái)積電表示，越復(fù)雜的AI大模型越需要更好的半導(dǎo)體硬件支持，即更先進(jìn)的半導(dǎo)體工藝以及封裝技術(shù)。

　　在先進(jìn)制程方面，臺(tái)積電7nm、5nm及3nm制程于本季度分別帶來(lái)19%、37%和9%的營(yíng)收，總占比達(dá)65%，環(huán)比增長(zhǎng)7%。在2nm上，臺(tái)積電透露，2nm制程預(yù)計(jì)于2025年底投產(chǎn)，并于2026年上半年開(kāi)始交付并盈利。“我們觀察到客戶對(duì)2nm的興趣和參與度很高。”魏哲家直言。

　　目前，臺(tái)積電3nm制程主要應(yīng)用于智能手機(jī)中，而AI加速器普遍使用5nm或4nm制程。魏哲家表示，能源效率是HPC客戶必須考慮的問(wèn)題，更先進(jìn)的制程具有更良好的功耗表現(xiàn)，因此，未來(lái)AI芯片也將加速實(shí)現(xiàn)從4nm到2nm的過(guò)渡。

　　在先進(jìn)封裝方面，臺(tái)積電表示，CoWoS封裝的需求在近兩年內(nèi)都非常強(qiáng)勁，臺(tái)積電2024年的CoWoS產(chǎn)能相較去年已經(jīng)提升了一倍以上，但仍供不應(yīng)求。“我們正在盡最大努力增加產(chǎn)能以緩解短缺。”魏哲家說(shuō)，“當(dāng)然，面對(duì)GPU之外的AI芯片(比如ASIC等)在先進(jìn)封裝上的需求，臺(tái)積電也樂(lè)意服務(wù)這類型的客戶。”

　　地震將影響臺(tái)積電第二季度毛利率

　　4月3日，中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)花蓮縣東部海域發(fā)生7.3級(jí)地震。受此影響，臺(tái)積電等晶圓制造廠均出現(xiàn)生產(chǎn)線停機(jī)等狀況。

　　此次電話會(huì)議中，臺(tái)積電首席財(cái)務(wù)官黃仁昭詳細(xì)闡述了員工及工廠情況。“憑借臺(tái)積電在地震響應(yīng)和災(zāi)害預(yù)防方面的經(jīng)驗(yàn)，所有臺(tái)積電員工都很安全，且工廠的整體工具回收率在震后10小時(shí)內(nèi)達(dá)到了70%以上，并在第三天結(jié)束時(shí)完全恢復(fù)。”黃仁昭表示，工廠沒(méi)有受到結(jié)構(gòu)性破壞，關(guān)鍵工具(包括EUV光刻機(jī))保存完好。

　　但是，受地震影響，臺(tái)積電生產(chǎn)的大量晶圓片不得不作報(bào)廢處理。黃仁昭表示，由于晶圓廢片和相關(guān)材料的損失，地震將稀釋臺(tái)積電第二季度約0.5%的毛利率，不過(guò)損失的大部分產(chǎn)能也將在第二季度恢復(fù)。

　　此外，由于中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)電價(jià)上漲，用電成本的提升間接導(dǎo)致其他化學(xué)材料及氣體成本波動(dòng)。臺(tái)積電預(yù)計(jì)，這部分因素將影響公司第二季度0.7%至0.8%的毛利率。相比于第一季度53.1%的毛利率，臺(tái)積電將二季度的毛利率指引調(diào)整為51%至53%。

　　作者：王信豪　　來(lái)源：中國(guó)電子報(bào)、電子信息產(chǎn)業(yè)網(wǎng)